三、研发进展

报告期内，公司持续注重在研发方面的投入，2018年、2019年、2020年度，公司研发费用占营业收入的比例分别为0．74％、1．13％和1．21％，保持持续上升趋势，具体情况如下：

技术进展方面，公司围绕核心能力，实现以云、网、边一体化和数字化为代表的核心技术能力的自主掌控突破。着重在5G与边缘、云网融合、数字化平台、安全及前沿技术五大核心技术领域实现自主掌控能力突破。

（1）5G 与边缘

持续打造 5G 数字化服务平台，包括自研云边端协同、边网深度融合网元、精准调度分发的 5G 边缘智能整体解决方案；自研 5G 白盒小基站和低成本室内覆盖系统；重点研究大规模组网、共建共享、多频协同、智慧运营等 5G 关键技术。

（2）云网融合

持续打造云网运营系统，包括研发新一代自主可控的云平台及关键技术；打造关键网元云化统一承载与纳管能力；自主掌控云网一体智慧运营核心能力。

（3）数字化平台

持续打造关键数字化平台及核心能力基座，包括攻关大数据、AI、区块链、大视频、大连接、数字化运营等数字化核心技术；着重自主打造工业互联网、车路协同等数字化平台和应用开发平台。

（4）安全

持续打造云网基础设施及数字化平台安全防护能力，包括重点攻关面向 5G、云网一体基础设施、数字化平台和应用的安全防护关键技术体系；自主打造安全服务化、安全能力开放及安全管理平台。

（5）前沿技术

密切跟踪量子信息的研究进展，探索量子信息与现有通信系统相结合的应用方案，搭建 6G 网络仿真平台，攻关 6G 网络架构、6G 内生安全等关键技术，加强卫星互联网前瞻技术攻关，构建陆海空天一体的覆盖能力。

四、行业竞争

根据中国证监会《上市公司行业分类指引》，中国电信所处行业为信息传输、 软件和信息技术服务业。其中，公司所经营的移动通信服务、固网及智慧家庭服务所属 行业代码为“I63 电信、广播电视和卫星传输服务”；公司所经营的产业数字化服务所 属行业代码为“I65 软件和信息技术服务业”。

从整体行业发展概况来看，在移动通信方面，得益于国家政策的支持、运营商对基础设施的大力建设与部署以及终端应用生态的蓬勃发展，国内5G实现了快速的普及与增长。根据全球移动通信系统协会发布的《2021中国移动经济发展报告》，中国已成为5G应用的全球领导者之一，2020年中国5G连接数占全球5G连接数的87％。根据工信部统计，截至2020年底，国内已累计建成5G基站71．8万个，5G网络建设稳步推进。根据工信部统计，截至2020年底，全国移动通信基站总数达931万个，全年净增90万个。其中，4G基站总数达到575万个，城镇地区实现深度覆盖。5G网络建设稳步推进，累计开通71．8万个，5G网络已覆盖全国地级以上城市及重点县市。

另一方面，移动数据流量消费规模保持高速增长，移动通信技术发展推动应用端内容生产和消费形式持续更新，催生更丰富的娱乐、工作、学习方式，带来了海量的流量消费。根据艾瑞咨询，中国短视频平台平均日活跃用户数在2020年达到6．29亿人，游戏用户数量已达6．65亿人。受新冠肺炎疫情冲击和疫情下的居家办公、远程学习等新型生活工作模式的影响，用户对移动互联网的应用需求进一步激增。根据工信部统计，2020年国内移动互联网接入流量消费达1656亿GB，同比增长35．7％，全年移动互联网月户均流量（DOU）达10．35GB／月／户，比上年增长32％；12月当月DOU高达11．92GB／月／户。其中，手机上网流量达到1568亿GB，同比增长29．6％，在总流量中占94．7％。随着5G网络的快速发展，DOU水平也进一步提升。

在移动通信、固网通信及智慧家庭领域，行业经过多年发展，形成了较为成熟的模式，行业内服务价格基本接近，成本控制能力较强，利润水平相对稳定；在产业数字化领域，随着各行各业数字化需求的扩张，数字化平台能力提升、营收规模逐渐扩大，利润水平逐渐优化。

整体看来，根据《中华人民共和国电信条例》的规定，国家对电信业务经营者按照电信业务分类，实行许可制度；未取得电信业务经营许可证，任何组织或者个人不得从事电信业务经营活动，因此行业准入壁垒较高；其次，通信网络建设是一个庞大、复杂的系统性工程，存在一定的网络与建设壁垒；第三是行业存在较高的技术与管理壁垒；最后是资金壁垒，数据中心、宽带固网、存储设备等基础设施的建设及维护需要极大的建设资金投入。另一方面，5G、产业数字化、云计算、物联网等行业的先进技术研发需要极大的研发资金投入。

发行人所处行业与上下游行业之间的关系如下：

其中，上游行业（通信基础服务、上游设备、零配件、能源、楼宇建设等）发展对本行业的影响起到基础支撑作用。一方面，其供给的基础设施、设备、零配件、能源等产品和服务的质量、价格，直接影响了公司所处行业的产品和服务的质量和成本。另一方面，随着技术的发展，新材料、新设备、新业务、新模式被不断开发出来，上游行业提供的产品和服务性价比不断提升，有利于本行业的发展。

下游行业发展影响方面，通信已经像水和电一样，日渐成为人类社会的基本需求，作为关系国计民生的基础产业，公司所处行业的下游应用十分广泛，既包括了广大的个人及家庭消费者，又包含政府部门、工业、金融、医疗、互联网等各行各业。公司所处行业与下游行业的发展相互关联、相互促进。随着国民经济的快速发展和人民生活水平的日益提高，个人用户的通信需求和企业用户的用云需求均逐步增长，促进了公司所处行业的发展。下游行业良好的发展势头为公司所处行业的成长奠定了基础，对本行业所提供的产品服务技术、性能、稳定性等要求日益提升，也促进了公司所处行业的技术进步。

目前，我国不断提高对移动通讯行业的重视程度，政府也给予其更多政策优待。此前，在中国电信宣布回归A股后，中国移动、中国联通也随之宣布即将回归A股，三大运营商均采用“A＋H”的资本框架，接下来，A股将集齐中国电信三大巨头。